[책리뷰] 김승호 - 돈의 속성 (The Properties of Money) 명대사 & 줄거리 Part 3

좋은 부채, 나쁜 부채. Good debt, Bad debt.

좋은 부채로 만들기 위해허 다음의 3가지 조건이 필요하다: (1) 소비에 사용하면 안된다, (2) 나에게 일정한 수입이 있고 이후 이 부채로 일정한 수입이 발생하도록 만들어놔야 한다. 아무리 좋은 투자라도 일정한 현금흐름이 보장되지 않으면 숨이 막혀 죽게 된다, (3) 투자에서 나오는 ROE (자기 자본 이익률)가 내 부채에서 발생하는 이자보다 높아야 한다. 내 주머니에서 돈을 가져가는 부채는 나쁜 부채고, 나에게 돈을 가져다주는 부채는 좋은 부채다.

 

세상의 권위에 항상 의심을 품어라. Always question those in power.

스스로 판단하고 공부하고 결정해야 한다. 투자도 공부고 경험이고, 부자가 되고 자본을 모으는 기술은 결국 공부와 경험에서 나온다.

 

좋은 돈이 찾아오게 하는 7가지 방법. 7 ways for good money to come to you.

1. 품위 없는 모든 버릇을 버린다.

2. 도움을 구하는 데 망설이지 않는다.

3. 희생할 각오를 한다. 공부를 위해서는 잠을 포기해야 하고, 돈을 모으기 위해선 더 많은 시간을 일해야한다.

4. 기록하고 정리한다.

5. 장기 목표를 가진다.

6. 모두에게 사랑받을 생각을 버린다.

7. 시간이 많다고 생각하지 않는다. 투자는 지금도 늦었고, 한 살이라도 젊어서 투자하면 한 살이라도 어릴때 부자가 된다.

 

직장인들이 부자가 되는 두가지 방법. Two ways that people can become rich.

직장에서의 원리는 자기 일처럼 성실하게 일하고 보고를 바로 하고 인사를 잘하면 된다. 급여보다 많이 버는 사람은 급여의 최소 3배의 이익을 만드는 사람이고, 승진하기 위해서는 충성도는 필수요건이다. 충성도를 보여주기 위해서는 보고하는 시간과 인사가 필요하다. 상사의 지시를 이행하고 바로바로 확인해주면, 특히 잊고 있던 업무를 마쳤다고 확인해주면 상사의 인식 속에는 믿을 만한 부하로 각인된다. 상사를 어려워하지 말고 엘리베이터에서 만나든 식당에서 만나든 다가가서 인사해야한다. 직장인으로 부자가 되는 다른 방법은 투자다. 급여의 20% 이상을 계속 모아서 종잣돈을 만들고 투자를 지속하는 것이다. 승진을 통한 성공을 꿈꾸지 않거나 기회가 없다 생각되면 부지런히 투자에 대한 공부를 해야한다. 직업이 두개라 생각하고 끊임없이 경제를 공부하고 관찰해야 한다. 

 

감독(자산배분)이 중요한가? 선수(포지션)가 중요한가? Is coach (asset allocation) more important than player (position)?

선수보다 감독이 중요하다. 자산의 투자도 팀 경기다. 자산배분이란 현재 자금을 그 목표나 리스크 용인도 (risk tolerance)와 투자기간에 따라 배분한 후 투자 방향을 정하는 일이다. 자산의 종류별로 수익률이나 위험성이 변동하기에 특정 자산에 집중하는 위험을 피함으로써 투자자의 목표에 맞는 자산 조합을 만들어야 한다. 이것이 포트폴리오다. 투자자마다 나이나 수입도 다르고 사용 계획이나 기대 수익률도 모두 다르다. 그러므로 (1) 나의 재무 상태를 점검하고, (2) 투자목적을 명확히 하고, (3) 리스크 허용한도를 설정해야한다. 주식에만 투자할 게 아니라 채권이나 부동산, 예금 상품으로 나누고 각 자산을 얼마나 오래 유지할 것인가도 미리 고민하고 각 자산에 따른 기대 이익률도 설정하는 모든것이 자산배분이다. 투자 상품에 갖는 관심의 아홉 배를 자산배분에 쏟아야 한다.

 

은행에서 흥정을 한다고요? Can you negotiate with bank?

환율, 수수료, 이자등을 흥정할수있다. 나의 운명은 나의 선택을 통해 결정된다. 남이 만들어놓은 선택 안에서만 선택하야 한다고 믿으면 내 인생이 아니라 남이 만들어놓은 인생이다. 당연히 선택권을 늘려야 하고 그 선택이 나에게 이익이 되도록 하기 위해 다른 선택지를 요구할 수 있어야 한다. 때때로 선택하지 않아도 되는 선택이 가장 좋은 선택일 수도 있음을 기억해야 한다.

 

떨어지는 칼을 잡을 수 있는 사람. Person who can hold a falling knife.

떨어지는 칼을 잡기 위해서는 회사의 가격이 아닌 가치를 알고 있어야 한다. 시장의 변동성이 그 가치 이하로 내려가면 분할 매수에 들어가야 한다. 이를 위해서 투자 원칙이 있어야 하고 투자 원칙은 이 회사의 본질 가치를 알고 있을 때 실행 가능하다. 떨어지는 칼날을 잡을 용기와 그 칼을 잡았을 때 다쳤던 상처가 아무는 날, 칼날 손잡이를 제대로 잡고 일군 곡식을 베는 추수의 계절은 반드시 온다.

 

재무제표에 능통한 회계사는 투자를 정말 잘할까? Are finanical statement-savvy accountant good at investing?

재무제표를 이해하고 해석하는 능력은 정보다. 재무제표는 일종의 기업 성적표 임으로 재무제표만큼 이 기업이 앞으로 더 성장할 수 있는가를 확인할 만한것은 없다. 이익이 없거나 손실이 예측되는 회사들을 걸러내기 위해 재무제표의 이해와 공부가 반드시 필요하다. 자본은 많은데 현금으로 보유만 하고 사업투자가 이뤄지지 않으면 이 역시 의심을 해야 하고, 반대로 성장이 너무 빨라서 매출은 증가하는데 수익이 발생하지 않는다면 대박일 가능성도 있다. 자신이 이 회사를 운영한다고 생각하고 회계장부를 들여다보면 장부를 해석할 수 있게 된다. 부자가 되고 투자자로 살아남고 싶다면 반드시 재무제표를 공부하기 바란다.

 

김승호의 투자 원칙과 기준.

1. 빨리 돈을 버는 모든 일을 멀리한다.

2. 생명에 해를 입히는 모든 일에 투자하지 않는다.

3. 투자를 하지 않는 일을 하지 않는다. 

4. 시간으로 돈을 벌고 돈을 벌어 시간을 산다.

5. 쫓아가지 않는다.

6. 위험에 투자하고 가치를 따라가고 탐욕으로부터 도망간다.

7. 주식은 5년 부동산은 10년.

8. 1등 아니면 2등, 하지만 3등은 버린다.

 

자식을 부자로 만드는 방법. How to make your child rich.

기업가가 되는법을 가르쳐야한다. 

 

만약 삼성전자 주식을 아직도 가지고 있었더라면. If I had still kept the stock.

오래 갖고 있을 만한 주식을 오래 가지고 있는 것은 훌륭한 투자라 생각한다. 한번 쉬면 오래동안 거래를 하지 않아도 되는 회사를 고르고 심지어 평생 팔지 않아도 될 회사를 좋아한다. 사업이든 사람이든 품성 좋고 성실한 사람을 찾았으면 헤어지지 말고 한평생 잘 살기를 바란다.

 

국제적 수준의 행동 에티켓과 세계화 과정. International level of behaviour ettiquete and globlization.

매너가 사람을 만든다. 매너는 교육이자, 습관이요, 상대를 존중하고 배려하는 자세다. 

 

당신의 출구 전략은 무엇인가요? What is your exit strategy?

모든 사람들은 출구 전략 (exit strategy)을 가지고 있어야 한다. '나'라는 사람은 내 브랜드보다 고귀한 사람이기 때문에 함부로 자기 이름을 사업체에 넣으면 안된다. 사업을 시작할 때 사업계획서가 있듯이 사업에서 물러설때도 사업계획서가 필요하다.

 

모든 비즈니스는 결국 부동산과 금융을 만난다. All business is combination of real estate and finance.

부동산과 금융이 언제나 당신 편에서 일을 하게 만든다면 확장성과 안정성을 모두 갖춘 사업체를 소유하게 될것이다. 해서, 자신의 사업에만 노력하지 말고 같은 열정으로 금융과 부동산도 함께 공부해야 한다. 세상에 이름을 낸 모든 경영자는 이 둘을 모두 제압하고 그 자리에 있는 것임을 상기하기 바란다.

 

똑똑한 사람들이 오히려 음모에 빠진다. 

 

사기를 당하지 않는법. How not to be scammed.

이익이 많다는 모든 제안에서 물러나고 내가 아는 영역 안에서만 투자를 진행하면 거의 모든 사기의 위험에서 멀어지게 된다.

 

투자의 승자 자격을 갖췄는지 알 수 있는 열한 가지 질문.

투자와 트레이딩을 구분할수있는가, 매수와 매도 기준이 있는가, 있어보이고 싶은가, 5년간 안써도 될 돈 있는가, 수입이 일정한가, 승부욕이 강한가, 부자가 되면 대중과 함께 살 마음이 없는가, 빨리 돈을 벌어야 하는가, 복리를 잘 아는가, 이번달 신용카드 결제대금을 갚을수 있는가, 귀가 얇은 편인가. 실자산에 비해 과도한 품위도 사치고 투자를 잘하려는 사람은 침착해야 한다.

 

부의 속성. Properties of Rich.

열심히 산다고 돈을 많이 버는 것이 아니다. 돈을 많이 번다고 부자가 되지도 못한다. 부자가 된다고 행복해지는 것도 아니다. 부는 삶의 목적이 아니라 도구다. 부자가 되기 위해서는 버는 돈보다 쓰는 돈을 잘 관리해야 한다 (지출관리).

 

당신 사업의 퍼(PER)는 얼마인가? How much is your business's PER?

주가수익비율이라고 하는 PER는 어떤 주식의 주당 시가를 주당순이익(EPS)으로 나눈 수치고 주식시장에서 회사 가치를 측정하는 데 중요한 자료다. 

 

큰 부자는 하늘이 낸다.

 

창업을 꿈꾸는 젊은이는 작은 회사로 가라. Young people who dream of starting a business go to small company.

대기업은 규모가 커서 하나의 부속품처럼 한정된 업무만 다루게 된다. 젊은 창업가들은 작은 회사에 들어가서 그 회사를 키우는 경험을 하고 나서 30대에 창업해도 늦지 않다. 20세에는 회사에서 공부하고 30대엔 창업하고 40대엔 번성하고 50대엔 후배에세 양보하고 60대엔 일에서 떠나 삶을 즐기면 그것이 최고의 인생이다.

 

능구와 공부. 

무엇을 바꾸고 싶거나 깊은 염원이 있으면 100일을 계속해야 한다. 100일동안 했다는것은 바꿀수 있다는 뜻이고 절박하게 노력했다는 뜻이다. 어려워도 100일만, 100일이 어려우니 3개월만 해보자. 무엇이 되었든 바꾸고 개선하고 싶은 게 있다면 3개월만 지속하기를 권한다. 

 

아직도 할 사업은 끝도 없이 많다. There are still many business to open.

할 수 있는 사업은 끝도 없으니 욕심이 있는 창업가들은 눈을 크게 뜨기 바란다.

 

사업가는 스스로에게 자유를 줄 수 있는 유일한 직업. Business man is only profession that gives freedom.

기회가 생기면 무조건 창업하라. 의사라도 의사 자격증을 가진 경영자를 꿈꿔라. 항상 도전하고 탈출을 꿈꿔라. 자신에게 직접 급여를 주고 자신을 평생 고용하고 자신의 시간조차 자신에게 돌려주는 꿈을 꾸기 바란다.

 

돈마다 품성이 다르다. Money has different personality.

작은 돈이 사람을 부자로 만들고 큰돈이 사람을 가난하게 만든다는 사실이다. 작은 돈을 소중히 대했더니 큰돈을 다 데려온 것이다.

 

가족 안에서 가장 부자가 되었을 때, 부모와 형제에 대한 행동요령.

재산이 10억원 안쪽일때: 부모님을 모시는 올케언니나 형수님에게 명품 가방 사주기, 조카들 대학 입학 때 노트복 사주기, 가족 단체 식사 값 혼자 내기, 부모님께 일정한 생활비를 정기적으로 드리기.

재산이 50억원 안쪽일때: 부모님의 집이나 차를 사주는 기시. 부모님 용돈 정도가 생활비 전체를 책임져야 할 시기다.

재산이 100억원이 넘어갈때: 형제들 중에 가난한 사람이 있으면 안된다.

 

실패할 권리. Right to fail.

무모한 일이라도 끊임없이 도전하라. 모든 성공은 도전하지 않는 자들에겐 항상 무모했기 때문이다.

 

돈을 모으는 네가지 습관. 4 habits to earn money.

(1) 일어나자마자 기지개 하기, (2) 자고 일어난 이부자리를 잘 정리하기, (3) 아침 공복에 물 한 잔을 마시자, (4) 일정한 시간에 자고 일정한 시간에 일어나라.

 

돈의 속성 (최상위 부자가 말하는 돈에 대한 모든것)을 읽으면서 명대사와 줄거리를 정리해보았는데, 경제/금융문맹에서 벗어나기 위해서 경제용어들을 공부해보면 어떨까?